2024 став переломним моментом для цифрових активів, адже відбулися значні зміни від технологічних розробок до сильної ринкової адаптації. У своєму звіті за 2024 рік HTX Ventures, глобальний інвестиційний підрозділ HTX, виділяє п’ять ключових секторів, які показали виняткове зростання.
Компанія назвала екосистему Біткоїна, інфраструктуру, мем-монети, AI та екосистему TON — і окреслила їхні перспективи на 2025 рік. Аналітики очікують, що адміністрація Дональда Трампа, яка почнеться у січні 2025 року, може надати додаткові регуляторні та інституційні переваги, ще більше зміцнюючи ці сектори.
Екосистема Біткоїна
Звіт HTX Ventures підкреслює сильні результати Біткоїна у 2024 році, коли спотові ETF становили 5,3% від загальної пропозиції BTC. Звіт також вказує на успіх американських компаній, таких як MicroStrategy (MSTR), що відображає зростаючу інституційну адаптацію Біткоїна як ліквідного інструменту в $.
Трамп планує скасувати SAB 121 після своєї інавгурації 20 січня 2025 року, що може ще більше зміцнити позиції Біткоїна. Це дозволить традиційним фінансовим установам (TradFi) тримати криптовалюту на своїх балансах, і аналітики очікують зростання попиту на Біткоїн, оскільки інституційна адаптація прискорюється.
«Ця регуляторна зміна може поставити Біткоїн поруч з AI як основний актив у $-керованих економічних циклах», заявили в HTX Ventures.
На тлі цієї тенденції HTX Ventures наголошує на зростаючій потребі розвивати екосистему Layer 2 (L2) Біткоїна для підвищення ефективності капіталу та масштабованості. Інфраструктурні проекти, що націлені на виконання шарів, інтероперабельність та покращену безпеку, набирають обертів, відкриваючи нові можливості для використання Біткоїна.
Криптоінфраструктура
Звіт визначає криптоінфраструктуру як ключовий інвестиційний сектор протягом 2024 року. Значні досягнення відбулися в проектах Layer-1, Layer-2 та проміжного програмного забезпечення, підживлені впровадженням нових технологій та збільшенням капіталовкладень.
Для початку, екосистема Ethereum покращила продуктивність Layer-2 (L2), значно зменшивши мережеві збори та розширивши активність користувачів. Водночас Layer-1, такі як Solana та TRON, зафіксували зростання транзакцій у мережі, підживлене розвитком мем-монет та інфраструктурними інноваціями, такими як Pump.fun та SunPump.
Прориви в міжланцюговому проміжному програмному забезпеченні ще більше розширили інтероперабельність між блокчейн-екосистемами. Модульні публічні блокчейни, такі як Celestia та Monad, запровадили гнучкість та масштабованість, приваблюючи різноманітні децентралізовані додатки (dApps). Тим часом протоколи повторного стейкінгу з’явилися для підвищення безпеки мережі та ефективності капіталу.
Дивлячись у майбутнє, HTX Ventures визначає інфраструктуру як наріжний камінь еволюції криптовалют. Рішення L1, зокрема, очікується, залишаться в центрі уваги як технічного розвитку, так і капіталовкладень у 2025 році.
«Layer 1 тепер представляє найбільш концентровані області технічного розвитку та досліджень у криптопросторі. Очікується, що він залишиться ключовим сектором для ресурсів розвитку та капіталовкладень у майбутньому», йдеться у звіті.
Мемні монети як шлях до роздрібної торгівлі
Інвестиційний підрозділ HTX також визнає, що сектор мем-монет вибухнув у 2024 році, пропонуючи нові способи сприяння консенсусу спільноти та інтеграції з такими сферами, як DeFi та GameFi. Підтримка Solana мем-проектів внесла нову енергію в її екосистему, привертаючи значну увагу ринку.
Платформи, такі як Pump.fun та SunPump, стали провідними інфраструктурними інструментами для чесного запуску мем-монет, створюючи нові шляхи для капіталовкладень. Вони ефективно знижують витрати на запуск та бар’єри, підвищують довіру ринку та спільноти, а також стимулюють збільшення участі. Як результат, мем-проекти зберегли свою популярність протягом року.
З покращенням умов на крипторинку HTX Ventures очікує збільшення участі роздрібних інвесторів у 2025 році, причому мем-монети слугуватимуть доступними точками входу на крипторинок.
«Мем-проекти можуть стати більш різноманітними та практичними в майбутньому, з інфраструктурою, яка потенційно пропонує більшу функціональність продуктів, включаючи функції, пристосовані до конкретних випадків використання, таких як ігри, NFT та соціальні мережі. Зі зрілістю багатоланцюгових екосистем та розширенням реальних випадків використання інфраструктура мем-монет продовжить вливати більше життєвої сили в цей сектор», йдеться у витягу зі звіту.
«Крипто та AI: Злиття»
Крім того, злиття криптовалют та AI стало видатною темою у 2024 році. Сегментовані сфери, такі як ZK/OPML, децентралізовані обчислення, торгівля даними AI та ігри на основі AI, набрали значного імпульсу. Особливо варто відзначити зростання AI-агентів, які використовують токен-економіку блокчейну для стимулювання поведінки, такої як торгівля, взаємодія зі смарт-контрактами та автоматизовані запити.
HTX Ventures уявляє, що AI-агенти стануть всебічними особистими помічниками, здатними до незалежного управління активами, вірусних маркетингових кампаній та формування DAO. З часом ці AI-агенти можуть навіть розвивати унікальні культури та поведінкові екосистеми, рівень еволюції яких недосяжний у традиційних системах Web2.
Екосистема TON і потенціал Telegram
Екосистема TON (The Open Network) у 2024 році пережила справжній бум, використовуючи величезну базу користувачів Telegram для поширення в DeFi, NFT, іграх та мем-монетах. Тим часом нові моделі, як-от ігри «tap-to-earn» з токенами, залучили мільйони користувачів Web2, об’єднуючи традиційні додатки та криптовалюту.
HTX Ventures виділяє проєкти, такі як Notcoin і Catizen, які привернули велику кількість користувачів Web2 до екосистеми Telegram. Проте, вони зазначають, що TON потрібно досліджувати нові бізнес-моделі у 2025 році, щоб утримати користувачів і знайти нову хвилю зростання.
Це дійсно так, враховуючи, що інтерес користувачів відходить від ігор tap-to-earn. Здатність блокчейну TON монетизувати соціальні додатки Web2 через блокчейн-технології робить його ключовим гравцем у масовому прийнятті криптовалюти.
Перспективи на 2025 рік: Адміністрація Трампа викликає оптимізм
Дивлячись у 2025 рік, аналітики та експерти ринку очікують, що адміністрація Трампа стане каталізатором для зростання криптовалюти. Плани Трампа скасувати SAB 121 вважаються поворотним моментом для інституційного прийняття, відкриваючи двері для традиційних фінансових установ, щоб безпосередньо володіти криптоактивами. Це регуляторне послаблення прискорить інституціоналізацію Bitcoin та інших цифрових активів, надаючи нові можливості для ліквідності та фінансування.
З Bitcoin як основним інституційним активом, AI, що стимулює нові випадки використання, та швидким розвитком інфраструктури, HTX Ventures залишається оптимістичним щодо довгострокового потенціалу зростання галузі.
Дисклеймер
Відповідно до принципів проєкту Trust Project, ця авторська стаття представляє точку зору автора і не обов'язково відображає погляди BeInCrypto. BeInCrypto залишається прихильником прозорої звітності та дотримання найвищих стандартів журналістики. Читачам рекомендується перевіряти інформацію самостійно і консультуватися з професіоналами, перш ніж приймати рішення на основі цього контенту. Зверніть увагу, що наші Загальні положення та умови, Полiтика конфіденційності та Дисклеймер були оновлені.
