Підсанкційна російська біржа Garantex знову приховано переміщує кошти, про що свідчить ончейн-архітектура виплат, виявлена аналітичною блокчейн-компанією Global Ledger.
Результати криміналістичного аналізу підтвердили, що російські суб’єкти відновили функціональну систему виплат, попри зусилля правоохоронних органів.
Garantex продовжує діяльність попри санкції
Нове розслідування Global Ledger демонструє, що російська криптовалютна біржа Garantex, яка раніше потрапила під західні санкції та зазнала конфіскації серверів, продовжує здійснювати операції з великими сумами грошових коштів.
Дослідники виявили нові гаманці в мережах біткойн та Ethereum, пов’язані з Garantex, на яких сукупно зберігається криптовалюта на суму понад $34 млн. Колишнім користувачам вже виплачено щонайменше $25 млн. Такі переміщення активів підтверджують, що діяльність платформи не припинилася, попри міжнародний тиск, спрямований на її закриття.
У Global Ledger пояснили, що Garantex використовує систему виплат, розроблену для приховування грошових потоків. Біржа переказує свої резерви у сервіси мікшування, такі як Tornado Cash, що перемішують кошти з метою унеможливлення відстеження їхнього походження.
Далі гроші спрямовуються через низку міжмережевих інструментів. Вони забезпечують переказ активів між блокчейнами, зокрема Ethereum, Optimism та Arbitrum. Зрештою, ці транзакції потрапляють на агрегаційні гаманці, звідки кошти розподіляються на індивідуальні гаманці для виплат.
Розслідування також встановило, що більша частина резервів в Ethereum залишається недоторканою. Понад 88% ETH, пов’язаних із Garantex, все ще перебувають у резерві, що може свідчити про початок лише початкової фази виплат.
Висновки звіту Global Ledger слід розглядати в контексті ширшої трансформації фінансової системи Росії.
Зміна підходу Росії до криптовалют
Росія здійснила помітну зміну у своєму підході до цифрових активів.
На початку 2022 року Центральний банк Росії запропонував повну заборону криптовалют, характеризуючи їх як загрозу фінансовій стабільності. Однак до 2024 року країна кардинально змінила свою позицію та почала використовувати криптовалютні активи для підтримки торгівлі в умовах санкцій.
Президент Володимир Путін також особисто підтримав нову платіжну мережу під назвою А7.
На початку 2025 року А7 запустила стейблкойн A7A5, забезпечений рублем. Цей токен уможливлює рух коштів як усередину традиційної фінансової системи, так і з неї. За даними Chainalysis, він уже забезпечив торговельну активність на суму понад $87 млрд.
Російські компанії використовують A7A5 для конвертації рублів у USDT. Це дозволяє їм продовжувати здійснювати транскордонні платежі навіть тоді, коли банки відмовляються обробляти перекази, пов’язані з Росією.
Поки Росія працює над створенням фінансової системи, що більше не залежить від західних каналів, висновки Global Ledger додають новий критично важливий аспект, демонструючи, що Garantex не припинила свою діяльність.
Натомість біржа адаптувала свої операції та продовжує переміщувати кошти через структури, що віддзеркалюють новіші системи, підтримувані державою.
У сукупності ці дані свідчать про те, як держави розробляють нові платіжні системи на основі криптовалют, що дозволяють обходити санкції окремих країн та підривають традиційні форми зовнішнього тиску.
