Ціна біткоїна знизилася до 100 100 доларів після того, як парламент Ірану схвалив пропозицію закрити Ормузьку протоку. Цей крок стався після вчорашнього бомбардування США ядерних об’єктів Ірану.
З остаточним схваленням, яке очікується у Вищій раді національної безпеки, ринки готуються до підвищеного ризику енергетичних збоїв. Оскільки Ормузька протока є критично важливою для світових поставок нафти, макроекономічний шок такого рівня може суттєво порушити крипторинок.
Вплив потенційного закриття Ормузької протоки
Окрім біткоїна, Ethereum знизився на 3,5 % до рівня нижче 2 200 доларів, а XRP впав нижче 2 доларів вперше з квітня. Ліквідації криптовалют досягли 876 млн доларів за останні 24 години, відображаючи глибокий ризик-відхідний настрій.
Але чому? Ормузька протока пропускає майже 25 % світових нафтових поставок. Закриття цього вузького місця негайно обмежить глобальну енергопостачання.
Ціни на нафту можуть різко зрости, підвищуючи інфляцію та затримуючи зниження ставок центральних банків.
Відповідно, вищі енергетичні витрати поширяться на економіки. Споживачі зіткнуться з вищими рахунками за паливо, а бізнеси боротимуться з зростанням транспортних і виробничих витрат.
У відповідь інвестори зазвичай звертаються до безпечних активів, таких як казначейські облігації США та долар, відводячи капітал від ризикових активів, таких як криптовалюта.
Більше того, інфляційний тиск, викликаний енергетикою, кине виклик цілі Федеральної резервної системи у 2 %. Якщо ФРС сигналізує про подальше посилення, реальні доходи можуть зрости.
Історично вищі реальні доходи тиснуть на біткоїн, підвищуючи альтернативні витрати на утримання активів, що не приносять доходу.
Ризики крипторинку та макроекономічні зв’язки
Нещодавній розпродаж криптовалют відображає ширший стрес на ринку. Ліквідації зосереджені на довгих позиціях у біткоїні та Ethereum. Зростання VIX та розширення спредів казначейських облігацій сигналізують про посилення ризикових бюджетів.
Крім того, хедж-фонди та роздрібні трейдери часто використовують кредитне плече в криптовалюті. Різкі цінові рухи викликають маржинальні вимоги, посилюючи падіння.
З огляду на поточні підвищені показники кредитного плеча, подальше зниження залишається ймовірним, якщо невизначеність зберігається.
Водночас сила долара зазвичай корелює зі слабкістю криптовалют. Зростання індексу долара США може поглибити втрати біткоїна, потенційно знизивши його нижче 100 000 доларів.
Перспективи та ключові індикатори
Трейдерам слід уважно стежити за трьома подіями:
- Рішення ВРНБ: Остаточне голосування щодо закриття Ормуза.
- Ціни на нафту: Прорив вище 100 доларів за барель може посилити інфляцію.
- Сигнали ФРС: Коментарі щодо політики ставок у відповідь на енергетичні шоки.
Отже, потенційне закриття Іраном Ормузької протоки підвищує макроекономічні ризики для криптовалют.
Якщо це буде схвалено, очікуйте тривалого тиску на біткоїн та ширші ринки цифрових активів до повернення геополітичної ясності та енергетичної стабільності.
Дисклеймер
Відповідно до принципів проєкту Trust Project, ця авторська стаття представляє точку зору автора і не обов'язково відображає погляди BeInCrypto. BeInCrypto залишається прихильником прозорої звітності та дотримання найвищих стандартів журналістики. Читачам рекомендується перевіряти інформацію самостійно і консультуватися з професіоналами, перш ніж приймати рішення на основі цього контенту. Зверніть увагу, що наші Загальні положення та умови, Полiтика конфіденційності та Дисклеймер були оновлені.
